Nordoya Sparikassi

Inspektionen var en funktionsundersøgelse af sparekassens kreditområde, ledelsens arbejde, sparekassens solvensbehov og likviditet. Finanstilsynet var sidst på undersøgelse i sparekassen i august 2011. Sparekassen har en traditionel forretningsmodel koncentreret om udlån og indlån og afgrænset til traditionelle produkter på kredit- og markedsrisikoområdet. Sparekassens udlån er koncentreret omkring den nordøstlige del af Færøerne samt Torshavn. Sparekassens udlån til private udgør 64 pct. af de samlede udlån, hvilket er højere end gennemsnittet for mindre pengeinstitutter, som er på 44 pct. Ingen brancher udgør mere end 13 pct. af sparekassens samlede udlån. Sparekassen har en høj andel af store engagementer, det vil sige udlånsengagementer, der hver især udgør mere end 10 procent af sparekassens basiskapital. Store engagementer udgør i Nordoya Sparikassi 90,6 pct. af basiskapitalen, hvilket er højere end gennemsnittet for mindre pengeinstitutter, som er på 25,3 pct. Finanstilsynet gennemgik på inspektionen sparekassens 33 største udlånsengagementer svarende til ca. 29 pct. af de samlede udlån samt en stikprøve på 90 engagementer i intervallet 0,5 mio. kr. – 5 mio.kr. Derudover blev samtlige engagementer med sparekassens direktion og bestyrelse gennemgået. Der er objektive indikationer for værdiforringelse på 8 ud af de 33 største engagementer. Finanstilsynet vurderede, at sparekassen skulle foretage yderligere nedskrivninger på ca. 4,5 mio.kr. Boniteten af sparekassens større engagementer er fortsat ringere end sammenlignelige institutter, men er forbedret siden sidste undersøgelse. Sparekassen skal løbende orientere Finanstilsynet om status for en række engagementer. Finanstilsynet gennemgik ved undersøgelsen sparekassens likviditet. Sparekassen har siden sidste undersøgelse mindsket indlånsunderskuddet, således at der nu næsten er balance mellem indlån og udlån.

Undersøgelsen var en funktionsundersøgelse, hvor sparekassens kreditrisici, bestyrelsens og direktionens arbejde, sparekassens likviditetsrisici, sparekassens afviklingsberedskab samt sparekassens opgørelse af sit individuelle solvensbehov blev undersøgt. Denne redegørelse offentliggøres efter reglerne i bekendtgørelse for Færøerne om pengeinstitutters pligt til at offentliggøre Finanstilsynets vurdering af instituttet. Nordoya Sparikassi er en lokal sparekasse med det nordlige Færøerne og Thorshavn som det primære forretningsområde. Sparekassen har justeret sin forretningsmodel siden Finanstilsynets seneste undersøgelse i 2009 for at reducere sparekassens eksponering mod store erhvervsengagementer. Sparekassen har endvidere fået ny ledelse og oprettet et kreditkontor. Sparekassens udlån til private udgør 62 pct. af det samlede udlån, hvilket er højere end gennemsnittet for gruppe 3 institutter på 38 pct. Ingen brancher udgør mere end 15 pct. af sparekassens samlede udlån. Finanstilsynet gennemgik på undersøgelsen sparekassens 31 største udlånsengagementer, de 10 engagementer ud over de 31 største, hvorpå sparekassen har foretaget de største nedskrivninger samt alle engagementer med sparekassens bestyrelse og direktion. I alt svarede de gennemgåede engagementer til ca. 28 pct. af sparekassens samlede udlån og garantier. Det er Finanstilsynets vurdering, at sparekassens andel af engagementer med svaghedstegn blandt de største engagementer er højere end i danske pengeinstitutter af sammenlignelig størrelse (gruppe 3 institutter). Som opfølgning på kreditgennemgangen har tilsynet derfor bedt sparekassen om at indberette udviklingen i de største svage engagementer til tilsynet pr. ultimo 2011. På baggrund af kreditgennemgangen vurderede Finanstilsynet endvidere, at sparekassen havde et nedskrivningsbehov på de gennemgåede engagementer på ca. 5 mio. kr. ud over, hvad sparekassen selv havde identificeret.