FormueFyn Fondsmæglerselskab A/S

Inspektionen var en ordinær inspektion, hvor fondsmæglerselskabets væsentlige områder blev gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering og med fokus på investorbeskyttelse. Selskabets forretningsmodel baserer sig på at yde skønsmæssig porteføljepleje til detailkunder. Investeringssammensætningen er primært danske og udenlandske aktier samt danske og udenlandske realkredit- og statsobligationer. Det er Finanstilsynets vurdering, at selskabet ikke fuldt ud lever op til reglerne om investorbeskyttelse, og at selskabets compliancefunktion burde have opdaget disse mangler. Årsagen er efter Finanstilsynets opfattelse, at selskabets compliancefunktion ikke fungerer uafhængigt og mangler de nødvendige ressourcer. selskabet ikke konsekvent har indhentet de nødvendige oplysninger før den gennemførte egnethedstest af detailkunder. Herudover konstaterede Finanstilsynet, at der aftales ret vide investeringsretningslinjer med kunderne, og at selskabet ikke i alle tilfælde har registreret aftalte ændringer i det oprindelige aftalegrundlag mellem selskabet og kunderne at kundernes porteføljer ikke er i overensstemmelse med, hvad kunderne ønsker og forventer, samt hvad der er egnet for de pågældende kunder. giver sine porteføljeplejekunder tilstrækkelige periodiske oversigter om porteføljeplejen. Dette indebærer, at kunderne ikke er tilstrækkeligt oplyste om udviklingen i deres porteføljer, herunder i forhold til det aftalte benchmark. selskabet skal indhente og dokumentere de nødvendige oplysninger forud for udførelse af egnethedstest af detailkunder, som modtager skønsmæssig porteføljepleje. Selskabet modtog endvidere påbud om at sikre, at dets porteføljeplejekunder minimum hver sjette måned modtager en samlet periodisk oversigt indeholdende alle de relevante oplysninger i henhold til investorbeskyttelsesbekendtgørelsen, herunder en sammenligning af resultatet med det aftalte benchmark samt oplysninger om kontantsaldoen ved periodens start.

Inspektionen var en ordinær inspektion, hvor fondsmæglerselskabets væsentlige områder blev gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering. På inspektionen havde Finanstilsynet især fokus på bestyrelsen og direktionens arbejde samt kravene til værdipapirhandlere, herunder compliance. Selskabets forretningsmodel baserer sig primært på at yde formueforvaltning (skønsmæssig porteføljepleje) til privatpersoner og selskaber. Det er Finanstilsynets vurdering, at selskabet ikke i tilstrækkelig omfang har fokus på at sikre, at selskabet overholder de administrative krav til værdipapirhandlere. Selskabet har eksempelvis ikke skriftlige forretningsgange på alle væsentlige områder, ligesom selskabet ikke løbende har ajourført de eksisterende forretningsgange, hvilket bevirker, at der er en øget risiko for, at eventuelle fejl eller lovovertrædelser ikke opdages. Finanstilsynet har derfor givet selskabet et påbud om at udarbejde skriftlige forretningsgange på alle væsentlige områder, herunder for compliance, opgørelse af det individuelle solvensbehov samt investorbeskyttelse, ligesom selskabet har fået et påbud om løbende at ajourføre de eksisterende forretningsgange. Finanstilsynet har dog ikke fundet indikationer på, at selskabets kunders midler ikke bliver varetaget betryggende. Finanstilsynet har endvidere givet selskabet påbud om, at bestyrelsen og direktionen ved opgørelsen af selskabets individuelle solvensbehov skal dokumentere, at de risici, hvor der ikke er afsat kapital, er uvæsentlige, samt at bestyrelsen og direktionen skal tage stilling til alle de potentielle risici, som selskabet er udsat for. På det foreliggende grundlag fandt Finanstilsynet det dog ikke nødvendigt at øge solvensbehovet. Finanstilsynet har desuden givet selskabet flere påbud af administrativ karakter. AI-genererede svar baseret på vores hjemmeside. Verificer via links.

Finanstilsynets afgørelse af 13. september 2011. Sagen har været forelagt Fondsrådet. FormueFyn Fondsmæglerselskab A/S (tidligere Dansk O.T.C. Fondsmæglerselskab A/S) har den 13. september 2011 vedtaget et administrativt bødeforelæg på 20.000 kr. for overtrædelse af lov om værdipapirhandel m.v. § 33, stk. 2, jf. § 93, stk. 1, ved i perioden fra 1. november 2007 til 16. november 2010 ikke at have indberettet 1.560 transaktioner i værdipapirer til Finanstilsynet. Ved vurderingen af forholdets alvorlighed er der lagt vægt på antallet af transaktioner samt på, at den mangelfulde indberetning strakte sig over en periode på 36 måneder, hvilket Fondsrådet finder udgør en alvorlig overtrædelse af reglerne. FormueFyn Fondsmæglerselskab A/S blev endvidere først opmærksom på fejlen, da Finanstilsynet rettede henvendelse i sagen. Der er ligeledes lagt vægt på, at pligten til at foretage indberetninger som udgangspunkt påhviler værdipapirhandleren selv, og at FormueFyn Fondsmæglerselskab A/S ikke har kunnet lægge til grund, at den indberetning, der er blevet foretaget af operatøren af det regulerede marked, var tilstrækkelig til at opfylde lovens krav. Ved fastsættelsen af bødestørrelsen er der lagt afgørende vægt på anklagemyndighedens praksis på området. AI-genererede svar baseret på vores hjemmeside. Verificer via links.