Svendborg Sparekasse A/S

Finanstilsynet var i februar 2013 på inspektion i Svendborg Sparekasse A/S. Inspektionen var en funktionsundersøgelse af risikoen ved sparekassens udlån til privatkunder og kreditstyring på området. Inspektionen var et led i en tværgående undersøgelse, hvor samme tema blev undersøgt i andre mindre institutter. Finanstilsynet gennemgik ved inspektionen en stikprøve på 72 udlånsengagementer på mindst 250.000 kr. Sparekassen manglede i 7 tilfælde at konstatere, at der var indtruffet objektiv indikation for værdiforringelse (OIV). Det svarer til 9,7 pct. af de gennemgåede engagementer. Der var i alt 11 engagementer med OIV i stikprøven, og sparekassen havde således kun konstateret OIV for 4 af disse. Finanstilsynet gav derfor sparekassen påbud om at sikre, at den konstaterer OIV efter reglerne, så der i tide bliver vurderet et eventuelt nedskrivningsbehov. På baggrund heraf udarbejdede sparekassen 7 nye nedskrivningsberegninger, der imidlertid i alle tilfælde manglede en begrundelse for indregningen af kundernes tilbagebetalingsevne. Den indregnede tilbagebetalingsevne var generelt for optimistisk. Finanstilsynet gav påbud om at sikre, at der alene tages højde for en realistisk tilbagebetalingsevne. Finanstilsynet fandt i gennemgangen af stikprøven nye nedskrivninger, der opregnet på alle sparekassens privatkundeengagementer på mindst 250.000 kr. svarer til et nedskrivningsbehov på ca. 33 mio. kr. Finanstilsynet har påbudt sparekassen at identificere det nøjagtige nedskrivningsbehov, og sparekassens revision skal erklære sig om resultatet heraf. Resultatet skal indberettes til Finanstilsynet. Finanstilsynet vurderede, at sparekassens klassifikation i forhold til rangordningen af kunderne i mange tilfælde (47 pct.) ikke var retvisende. I samtlige disse tilfælde var klassifikationen for positiv.

Inspektionen var en funktionsundersøgelse med hovedvægt på bestyrelsens og direktionens arbejde, kreditområdet samt opgørelse af solvensbehovet. Sparekassen beskriver i sin forretningsmodel, at sparekassen tilbyder alle relevante og konkurrencedygtige produkter og finansielle ydelser kombineret med kompetent rådgivning samt at tiltrække/fastholde loyale helkunder. Sparekassen har sit primære virke i Svendborg, Nyborg og på Langeland, og vil gerne fastholde og udbygge sin markedsandel i disse områder. Finanstilsynet gennemgik på undersøgelsen i alt 27 engagementer bestående af 22 udvalgte engagementer over 6,4 mio. kr. samt en stikprøve på fem engagementer fra overtrækslisten. Derudover blev alle engagementer med direktionen og bestyrelsesmedlemmer gennemgået. De gennemgåede engagementer svarede til 36 pct. af sparekassens samlede udlånsmasse. Finanstilsynet fandt objektiv indikation for værdiforringelse (OIV) i 14 ud af 27 engagementer. I 5 af de store engagementer havde sparekassen ikke selv konstateret OIV. Finanstilsynet fandt et yderligere nedskrivningsbehov på ca. 10,2 mio. kr. på de gennemgåede engagementer. Sparekassen fik en række påbud i relation til bestyrelsens og direktionens arbejde. I forbindelse med Finanstilsynets gennemgang af bestyrelsens forhandlingsprotokol kunne det bl.a. konstateres, at protokollen er mangelfuld i forhold til de drøftelser, der må antages at finde sted på møderne. Det er et krav, at drøftelserne fremgår af protokollen. Finanstilsynet fandt endvidere, at direktøren i for stort omfang anvendte muligheden for på egen hånd at give kreditbevillinger i presserende tilfælde. Sparekassen fik derfor påbud om at nedbringe omfanget af presserende sager til et absolut minimum, da det påhviler bestyrelsen at bevilge usædvanlige og betydende engagementer. Finanstilsynet vurderer, at kreditstyringen i sparekassen er under middel.

Regnskabsregler: IAS 34 og IFRS-bekendtgørelsen, bekendtgørelse nr. 1264 af 26. oktober 2007 om anvendelse af internationale regnskabsstandarder for virksomheder omfattet af lov om finansiel virksomhed. Bekendtgørelse nr. 1265 af 26. oktober 2007 om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. Finanstilsynet har foretaget kontrol af Svendborg Sparekasse A/S' halvårsrapport 2008. Dette er sket som led i den kontrol af finansielle virksomheders delårsrapporter, som Finanstilsynet på vegne af Fondsrådet udfører i medfør af § 83, stk. 2, i lov om værdipapirhandel Finanstilsynet har ved den gennemførte kontrol konstateret de nedenfor anførte forhold, hvilket Finanstilsynet har meddelt sparekassen ved brev af 16. januar 2009. Sparekassen har ved brev af 23. januar 2009 kommenteret på de konstaterede forhold. Svendborg Sparekasse fik tilsendt udkast til afgørelse d. 13. februar, hvorefter sparekassen meddelte Finanstilsynet, at den ikke havde yderligere bemærkninger. Sagen blev forelagt Fondsrådet d. 9. marts 2009, hvor det besluttedes at udskyde behandlingen til Fondsrådsmødet d. 20. april 2009. Svendborg Sparekasse fik tilsendt nyt udkast til afgørelse d. 24. marts 2009. Sparekassen meddelte telefonisk d. 31. marts 2009, at den ikke havde bemærkninger til afgørelsen. Fondsrådet har den 17. december 2008 på sin hjemmeside offentliggjort sit notat om generelle overvejelser og afvejninger ved vurdering af væsentlighed i forbindelse med regnskabskontrollen. Fondsrådet har i afgørelsen anvendt retningslinjerne fra dette notat, og vurderingen af de konstaterede forholds væsentlighed er behandlet i overensstemmelse med notatets retningslinjer. Det er Fondsrådets opfattelse, at Svendborg Sparekasses halvårsrapport for 1. halvår 2008 indeholder nedenstående fejl. Halvårsrapporten indeholder ikke en opgørelse over bevægelser på egenkapitalen jf. IAS 34.8.