Langå Sparekasse

Finanstilsynet var i november 2019 på inspektion i Langå Sparekasse. Inspektionen var en undersøgelse af hvidvaskområdet som led i det løbende tilsyn med virksomheden. Inspektionen omfattede virksomhedens risikovurdering, politikker, procedurer og interne kontroller samt kundekend-skabsprocedurer, herunder overvågning af privatkunder og virksomhedskunder. Sparekassen er et lokalt forankret pengeinstitut, hvis primære markedsområde er Midtjylland. Sparekassen har en traditionel forretningsmodel med gængse ind- og udlånsprodukter, herunder ikke-komplicerede finansielle produkter inden for bank-, realkredit-, investering-, pensions- og forsikringsområdet. Sparekassens kunder er fordelt med ca. 75% privatkunder og ca. 25% erhvervskunder. Sparekassen havde ultimo 2019 28 fuldtidsansatte og en balance på ca. 1,2 mia. kr. og er kategoriseret som et pengeinstitut i gruppe 3. Sparekassen har oplyst, at den generelt er tilbageholdende med at optage kunder udenfor sit primære markedsområde, ligesom sparekassen lægger vægt på, at kunder kun onboardes ved personligt fremmøde. Finanstilsynet vurderer, at sparekassens iboende risiko for at blive brugt til hvidvask eller finansiering af terrorisme er normal til høj vurderet i forhold til gennemsnittet af finansielle virksomheder i Danmark. I vurderingen er der særligt lagt vægt på, at sparekassen udbyder en række finansielle produkter til både privatkunder og erhvervskunder. Sparekassen begrænser dog sin virksomhed til traditionelle finansielle produkter og tager primært udgangspunkt i sit lokalområde med kunder, som primært er bosat i Danmark. På baggrund af inspektionen har en række områder givet anledning til tilsynsreaktioner.

Sparekassens forretningsmodel baserer sig på traditionel ind- og udlånsvirksomhed til privat- og erhvervskunder. Sparekassens samlede forretningsomfang er gennem de seneste år udvidet og det i en styrke, der overgår sparekassens kapitaloverdækning og indtjening. Dette indebærer en aktuelt udfordret forretningsmodel, der samtidig har en vis appetit på del- og fjernkunder, der erfaringsmæssigt er forbundet med forhøjede risici. Derudover mangler forretningsmodellen bl.a. at tage stilling til relevante målsætninger for den ønskede kapital- og likviditetsoverdækning samt til forretningsmæssige afgrænsninger på de væsentligste aktivitetsområder. Sparekassen fik påbud om at indarbejde dette og skal derudover også præcisere sit primære markedsområde. Inspektionen viste, at sparekassen har påtaget sig betydelige risici på kreditområdet, der ikke står mål med sparekassens kompetencer, ressourcer, kontrolmiljø og forsvarslinjer, hvilket øger risikoen for tab. Derudover er sparekassens renterisiko høj ift. indtjeningen og den tilstedeværende kapital. Finanstilsynet gennemgik i forbindelse med inspektionen 73 udlån, svarende til 20 pct. af den samlede udlånsmasse ultimo 2018. Sparekassen får på baggrund heraf påbud om at sikre en bedre kreditstyring i form af bl.a. tættere løbende overvågning, større økonomisk indsigt og dybere analyser af kundernes økonomiske forhold. Sparekassen fik også påbud om at styrke de kreditmæssige kompetencer og det organisatoriske set-up med fokus på øget adskillelse af funktioner, herunder også en styrkelse af compliance- og risikostyringsarbejdet, der havde et utilstrækkeligt niveau. Sparekassens kreditpolitik mangler på flere punker afgrænsning af de overordnede kreditrisici, som sparekassen ønsker at påtage sig. Ligeledes er det nødvendigt, at sparekassen får fastlagt fravigelsesmuligheder i kreditpolitikken, ligesom både fravigelser og afvigelser skal rapporteres til bestyrelsen.

Finanstilsynet har konstateret, at sparekassens udlånsvækst fra ultimo 3. kvartal i 2016 til ultimo 3. kvartal 2017 var på 21,3 pct. Sparekassen overskrider dermed grænseværdien på maksimalt 20 pct. årlig udlånsvækst. Langå Sparekasse har oplyst, at væksten er i overensstemmelse med sparekassens fastlagte strategi frem mod 2020. Sparekassen henleder i denne sammenhæng opmærksomheden på, at sparekassen kommer fra et relativt lavt niveau udlånsmæssigt. Udgangspunktet for såvel udlån som udlånsvækst har været lavt i sparekassen. Høj udlånsvækst udgør en forøget risiko og stiller ekstraordinære krav til sparekassens kreditstyring. Det kræver, at organisationen tilpasses, så kreditstandarderne ikke svækkes, og at risici kontrolleres og styres på forsvarlig vis. Finanstilsynet har på denne baggrund givet en risikooplysning til Langå Sparekasse om, at sparekassen bør reducere udlånsvæksten. AI-genererede svar baseret på vores hjemmeside. Verificer via links.

Langå Sparekasses forretningsmodel er at modtage indlån og yde udlån samt at investere i noterede værdipapirer. Sparekassens kunder er hovedsageligt private og mindre erhvervsdrivende. Sparekassen har ingen store udlån (udlån over 10 pct. af kapitalgrundlaget), og er ikke kraftigt eksponeret inden for særlige erhvervsbrancher. Sparekassen er kendetegnet ved en stor likviditetsmæssig overdækning, blandt andet på grund af et indlånsoverskud på 266 pct. i forhold til udlånet. Udlån udgør en relativt beskeden andel af sparekassens balance. Sparekassen har en stor beholdning af realkreditobligationer, hvilket medfører en høj renterisiko i forhold til sammenlignelige pengeinstitutter. Renterisikoen udgjorde pr. ultimo 1. kvartal 2016 således 5,3 pct. mod et gennemsnit på 1,2 pct. for sammenlignelige institutter. Sparekassen er herved mere følsom over for kurstab på sin obligationsbeholdning ved en generel rentestigning i samfundet. Finanstilsynet gennemgik de 25 største udlån, svarende til alle udlån over 2 pct. af sparekassens kapitalgrundlag. Der blev i alt gennemgået udlån for 101 mio. kr., svarende til 19 pct. af den samlede udlånsmasse. Der var objektiv indikation for værdiforringelse (OIV) i 5 af de gennemgåede udlån. Finanstilsynet fandt ikke yderligere nedskrivninger end dem, sparekassen selv havde beregnet. Der var svaghedstegn i 11 af de gennemgåede udlån, svarende til 52 pct. målt på volumen. Sparekassen har således en høj andel af kunder over 2 pct. af kapitalgrundlaget med svaghedstegn. Kun en enkelt kunde havde dog væsentlige svaghedstegn. Sparekassen modtog enkelte påbud om tilretning af retningslinjer på kreditområdet samt et påbud om at sikre en mere effektiv overtræksadministration.

Inspektionen var en ordinær undersøgelse, hvor alle sparekassens væsentligste områder blev gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering, hvor der bliver lagt størst vægt på de områder, der efter Finanstilsynets opfattelse har den største risiko. Denne redegørelse offentliggøres efter reglerne i bekendtgørelse om finansielle virksomheders pligt til at offentliggøre Finanstilsynets vurdering af virksomheden. Sparekassen er en mindre garantsparekasse, hvis forretningsmodel består i at yde lån til lønmodtagere og mindre erhvervsvirksomheder primært i lokalområdet. Sparekassen har en høj andel af engagementer inden for sit naturlige markedsområde og har en høj andel af privatengagementer. Finanstilsynet gennemgik på inspektionen sparekassens 54 største udlånsengagementer samt alle engagementer med sparekassens bestyrelse og direktion. De gennemgåede engagementer udgjorde ca. 35 procent af de samlede udlån og garantier. Sparekassen har en lavere andel af svage engagementer end gennemsnittet i gruppe 3 institutter. Sparekassen har en likviditetsdækning, der ligger betydeligt over lovens krav. Finanstilsynet gav påbud om, at sparekassen skal føre forhandlingsprotokol, hvoraf bestyrelsens drøftelser fremgår, og at det tydeligt fremgår, hvilke lån, der er bevilget af bestyrelsen og hvilke lån, der er til efterretning (hastesager). Finanstilsynet gav flere påbud om ændring af forretningsgange på kreditområdet herunder at indføre ensartede regler for udarbejdning af rådighedsberegning for privatkunder. Sparekassen havde pr. 30. september 2010 indberettet et solvensbehov på 9,1 procent. Sparekassen har efter inspektionen indberettet et solvensbehov pr. 31. december 2010 på 10,1 procent. Finanstilsynet har på baggrund af inspektionen ikke bemærkninger til det indberettede solvensbehov. Sparekassens faktiske solvensprocent pr. 31. december 2010 var 22,4 procent. AI-genererede svar baseret på vores hjemmeside. Verificer via links.