Gartnernes Forsikring

Finanstilsynet var i november 2020 på ordinær inspektion i Gartnernes Forsikring GS, Dansk Jordbrug. På inspektionen blev de væsentlige områder gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering. Inspektionen omfattede selskabets forretningsmodel, outsourcing, genforsikring, hensættelser, investeringer, kapitalkrav, kapitalgrundlag, kapitalplan, kapitalnødplan, IT, bestyrelse og ledelsessystemet. Gartnernes Forsikring GS, Dansk Jordbrug er et gensidigt gruppe 1-forsikringsselskab, som forsikrer private, erhverv og gartnerier i hele Danmark. Finanstilsynet konstaterede, at selskabet manglede en politik for værdiansættelsesprocessen. Finanstilsynet konstaterede desuden, at selskabet ikke havde udarbejdet alle de påkrævede retningslinjer til de vedtagne politikker, herunder vedrørende risikostyring. Finanstilsynet vurderede derudover, at selskabets politik for IT-sikkerhed ikke på alle områder var tilstrækkeligt fyldestgørende. Finanstilsynet gav derfor selskabet påbud om at udarbejde en politik for værdiansættelsesprocessen og de manglende retningslinjer, og om at opdatere sin politik for IT-sikkerhed. Finanstilsynet vurderede, at selskabets politik for outsourcing ikke var udformet på en måde, så den i tilstrækkelig grad tog højde for, hvorledes outsourcing havde betydning for selskabets virksomhed. Det fremgik heller ikke af politikken, hvorledes selskabet ville overvåge de outsourcede aktiviteter. Finanstilsynet vurderede desuden, at én af selskabets outsourcingaftaler ikke var udformet, så den opfyldte reglerne for outsourcing. Finanstilsynet gav derfor selskabet påbud om at opdatere sin politik for outsourcing og om at opdatere én af selskabets outsourcingaftaler. Finanstilsynet vurderede, at selskabets porteføljeforvaltningsaftale gav mulighed for, at porteføljeforvalteren kunne bryde en grænse i selskabets investeringspolitik. Finanstilsynet vurderede derudover, at selskabet manglede at modtage rapportering på et benchmark. Endeligt vurderede Finanstilsynet, at selskabets investeringspolitik manglede at definere et benchmark for afkastet af en obligationsportefølje.

Finanstilsynet var i februar 2015 på inspektion i Gartnernes Forsikring GS. På inspektionen blev væsentlige områder gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering, hvor der blev lagt størst vægt på de områder, der har den største risiko. Inspektionen omfattede bl.a. selskabets forretningsmodel, outsourcing, reassurance, hensættelser, investeringer, det individuelle solvensbehov samt kapitalforhold. Gartnernes Forsikring GS er et gensidigt forsikringsselskab, der tegner erhvervs- og privatforsikringer. Den primære kundegruppe er kunder med direkte eller indirekte tilknytning til gartnerierhvervet og tilknyttede erhverv. Selskabet har oplevet kundenedgang på grund af strukturel nedgang i gartnerierhvervet, hvilket bl.a. har betydet en nedgang i bruttopræmier inden for arbejdsskade. Selskabet har på baggrund af nedgangen på gartneriområdet tegnet erhvervsforsikringer uden for gartnerierhvervet - primært jordbrugsrelaterede virksomheder - og mindre håndværksvirksomheder. Selskabet har ligeledes øget tegningen til private. Salg af forsikring til erhvervssegment dækkende brand og løsøre udgør 19 pct. af de samlede bruttopræmier, mens det tilsvarende på privatsegmentet udgør 24 pct. De resterende 57 pct. af præmierne kan hovedsageligt henføres til motor-, arbejdsskade- og ulykkesforsikring. I forbindelse med inspektionen gennemgik Finanstilsynet selskabets forsikringsforretning, herunder selskabets hensættelser og genforsikringsprogram. Finanstilsynet vurderer, at selskabets samlede hensættelser er tilstrækkelige. Afløbsresultatet fra arbejdsskadeporteføljen har en markant påvirkning på det forsikringstekniske resultat. Finanstilsynet har derfor som en risikooplysning gjort selskabet opmærksom på, at dette kan vanskeliggøre styringen af forsikringsdriften. Finanstilsynet konkluderede, at selskabets genforsikringsprogram dækker selskabets sammensætning af risici, der bl.a. omfatter mange store enkelte risici. I forbindelse med inspektionen gennemgik Finanstilsynet selskabets retningslinjer og politikker for investeringsområdet. Der er fastsat investeringsrammer og risikomål samt benchmark til vurdering af opnåede resultater.

Finanstilsynet var i december 2011 på inspektion i Gartnernes Forsikring G/S, Dansk Jordbrug (GAF). Inspektionen var en undersøgelse med fokus på følgende områder: GAF’s forretningsmodel er karakteriseret ved, at selskabet har et stort antal forsikringsbrancher og mange komplicerede produkter i forhold til selskabets størrelse. Modsat sammenlignelige selskaber har GAF ikke valgt at specialisere sig. Ligeledes har selskabet valgt at udvikle sine egne it-systemer frem for standardsystemer og gør ikke brug af outsourcing trods selskabets størrelse. Præmieudviklingen har de seneste 5 år været lavere end prisudviklingen, og selskabets forretningsomfang er dermed faldende. For arbejdsskadeporteføljen er faldet særligt stort, hvilket giver udfordringer i forhold til den meget lange afviklingstid, der er på sådanne skader. Finanstilsynet har givet selskabet en risikooplysning om, at dets nuværende forretningsmodel indebærer en stor risiko, og bedt om en redegørelse for muligheden for at stoppe nytegningen af arbejdsskade eller afvikle bestanden. Tilsvarende er der givet en risikooplysning om risikoen ved selskabets afhængighed af egenudviklede it-systemer. Det er Finanstilsynets vurdering, at selskabets samlede hensættelser er tilstrækkelige, men at der er behov for at styrke arbejdet med at fastlægge hensættelserne for de enkelte produkter. Finanstilsynet har kunnet konstatere, at selskabets investeringer sker uden et fastlagt samlet risikomål. Selskabet har fået et påbud om at beslutte et samlet risikomål, og sikre en bedre rapportering til bestyrelsen. Derudover har Finanstilsynet givet selskabet en risikooplysning om behovet for løbende at vurdere sammenhængen mellem varigheden af forsikringsforpligtelserne og selskabets investeringer. Endeligt har selskabet fået et påbud om at inddrage risikoen for mulige fremtidige Højesteretsdomme om arbejdsskadeerstatning i opgørelsen af selskabets individuelle solvensbehov.

Inspektionen var en ordinær undersøgelse, hvor alle selskabets væsentlige områder blev gennemgået ud fra en risikobaseret vurdering, hvor der bliver lagt størst vægt på de områder, der har den største risiko. Denne redegørelse offentliggøres efter reglerne i bekendtgørelse om finansielle virksomheders pligt til at offentliggøre Finanstilsynets vurdering af virksomheden. GAF’s forretningsmodel er karakteriseret ved, at selskabet har et stort antal forsikringsbrancher og mange komplicerede produkter i forhold til selskabets størrelse. Finanstilsynet har på baggrund af inspektionen bedt GAF om en redegørelse med en vurdering af, om forretningsmodellen er holdbar. På området for arbejdsskadeforsikringer er GAF’s hensættelser til fremtidige erstatningsudbetalinger på et lavere niveau end gennemsnittet i branchen. Finanstilsynet var på grundlag af inspektionen ikke i stand til at konkludere, at selskabet systematisk hensætter for lavt, men vil følge udviklingen i GAF’s hensættelser på dette område. GAF har opgjort det individuelle solvensbehov pr. 30. september 2010 til 41,3 mio. kr. Den faktiske solvens pr. 30. september 2010 var 78,1 mio. kr. Finanstilsynet har givet GAF påbud om nærmere at redegøre for opgørelsen af det individuelle solvensbehov. Finanstilsynet vurderer, at selskabets organisation på nuværende tidspunkt ikke vil kunne leve op til de krav, der vil blive stillet i Solvens II-direktivet, der træder i kraft i 2013. GAF er på dette område længere fra målet end sammenlignelige selskaber. Finanstilsynet vurderer, at bestyrelsen ikke reelt har påtaget sig kapitalansvaret og derfor ikke lever op til reglerne om solvens og driftsplaner for forsikringsselskaber.